ارز دیجیتال
ضریب R
تعریف
یک ضریب R سود یا زیان یک معامله را به عنوان یک ضریب از ریسک اولیه (1R) که توسط نقطه ورود و حد ضرر شما تعریف شده است، اندازهگیری میکند.
آر-مولتیپل چیست؟
آر-مولتیپل (که اغلب به عنوان "آر" نوشته میشود) یک معیار معاملاتی است که نتیجه یک معامله—سود یا زیان—را به واحدهای مقداری که در ابتدا ریسک کردهاید، بیان میکند. به عبارت دیگر، 1R ریسک از پیش تعیین شده شما در معامله است که معمولاً با فاصله بین قیمت ورود شما و "سفارش توقف ضرر"، ضرب در "اندازه موقعیت" تعیین میشود.
اگر دقیقاً همان مقداری را که برنامهریزی کردهاید از دست بدهید، نتیجه -1R است؛ اگر دو برابر آنچه را که ریسک کردهاید به دست آورید، نتیجه +2R است.
زیرا نتایج را به "واحدهای ریسک" استاندارد میکند، آر-مولتیپل یک مفهوم اصلی در مدیریت ریسک معاملات کریپتو است که به معاملهگران کمک میکند عملکرد را در بین سکههای مختلف، زمانها و استراتژیها مقایسه کنند بدون اینکه از مقادیر دلاری خام منحرف شوند.معاملات آر-مولتیپلدر معاملات آر-مولتیپل، ابتدا ریسک خود را تعیین میکنید، سپس همه چیز را نسبت به آن اندازهگیری میکنید.
یک روند کاری ساده به این شکل است: (1) یک ورود انتخاب کنید، (2) بیاعتباری را تعریف کرده و یک سفارش توقف ضرر قرار دهید، (3) 1R را از فاصله ورود تا توقف محاسبه کنید، (4) اندازه موقعیت را تنظیم کنید به طوری که یک زیان -1R برابر با ریسک انتخابی حساب شما باشد (برای مثال، یک درصد ثابت)، و (5) خروجها را مدیریت کنید در حالی که نتیجه نهایی را در R پیگیری میکنید.
این رویکرد معاملات را قابل مقایسه میکند: یک پیروزی +1.5R در یک آلتکوین با ارزش بازار کوچک و یک پیروزی +1.5R در "BTC" نتیجه یکسانی از نظر ریسک تنظیم شده را نشان میدهد، حتی اگر قیمتها و مقادیر اسمی متفاوت باشند.1R 2R 3Rبرچسبهای 1R، 2R و 3R توصیف میکنند که چند "واحد ریسک" نسبت به ریسک اولیه خود به دست آوردهاید یا از دست دادهاید.
اگر ورود شما 100 دلار باشد و توقف شما 95 دلار، آنگاه ریسک به ازای هر واحد شما 5 دلار است؛ اگر در 105 دلار خارج شوید، 5 دلار به ازای هر واحد به دست آوردهاید که برابر با +1R است. اگر در 110 دلار خارج شوید، 10 دلار به ازای هر واحد به دست آوردهاید که برابر با +2R است؛ اگر در 115 دلار خارج شوید، +3R است. زیانها به همین شکل عمل میکنند: یک توقف در 95 دلار -1R است، در حالی که خروج زودهنگام در 97.50 دلار -0.5R است.
این چارچوب به طور مستقیم به نسبت ریسک به پاداش متصل میشود: یک تنظیم که هدف آن +3R است، به دنبال این است که سه برابر آنچه را که ریسک میکند، به دست آورد، بدون توجه به "نوسان" دارایی یا اندازه اسمی معامله.
چرا آر-مولتیپل مهم است
آر-مولتیپل مهم است زیرا باعث ایجاد ثبات میشود: شما ریسک را از قبل تعریف میکنید، اندازه معامله را بر این اساس تعیین میکنید و سپس نتایج را به گونهای ارزیابی میکنید که در تاریخچه شما قابل مقایسه باشد. این کار تشخیص اینکه آیا یک استراتژی کار میکند (برای مثال، آیا برندگان به اندازه کافی بزرگ هستند تا زیانهای اجتنابناپذیر -1R را جبران کنند) و اینکه آیا اجرا منظم است (زیانهای مکرر بدتر از -1R میتواند نشانهای از "لغزش"، خروجهای ضعیف یا نادیده گرفتن توقفها باشد) را آسانتر میکند. همچنین "توهم پول" را کاهش میدهد—یک زیان 200 دلاری ممکن است بسته به اندازه حساب کوچک یا بزرگ به نظر برسد، اما -1R همیشه به این معنی است که دقیقاً همان مقداری را که برنامهریزی کردهاید از دست دادهاید. اگر به خوبی استفاده شود، آر-مولتیپلها اندازه موقعیت، خروجها و نسبت ریسک به پاداش را به یک تابلو امتیاز متصل میکنند، به همین دلیل است که آنها یک ابزار بنیادی در مدیریت ریسک معاملات کریپتو هستند.
پرسشهای متداول
R-multiple در معاملات چیست؟
R-multiple سود یا زیان یک معامله تقسیم بر ریسک اولیه (1R) است. این به شما میگوید که چند برابر ریسک برنامهریزی شده خود را به دست آوردهاید یا از دست دادهاید، مانند +2R یا -1R.
چگونه 1R را محاسبه میکنید؟
1R فاصله بین قیمت ورود شما و دستور توقف ضرر شماست که در اندازه موقعیت شما ضرب میشود. به ازای هر واحد، به سادگی ورود منهای توقف (برای خرید) یا توقف منهای ورود (برای فروش) است.
آیا R-multiple همان نسبت ریسک به پاداش است؟
آنها مرتبط هستند اما یکسان نیستند. نسبت ریسک به پاداش، پرداخت برنامهریزی شده یک تنظیم را توصیف میکند (پاداش بالقوه در مقابل ریسک)، در حالی که R-multiple نتیجه واقعی است که پس از خروج از معامله به دست میآید.
-1R به چه معناست؟
-1R به این معناست که دقیقاً به اندازهای که به عنوان ریسک اولیه برای آن معامله تعریف کردهاید، ضرر کردهاید. در عمل، این معمولاً به معنای متوقف شدن در سطح توقف برنامهریزی شده شماست.
چرا معاملهگران نتایج را به صورت R به جای دلار پیگیری میکنند؟
R عملکرد را نرمال میکند تا معاملات در داراییها و اندازههای مختلف قابل مقایسه باشند. همچنین با پیوند دادن نتایج به ریسک و اندازه موقعیت از پیش تعیین شده، ریسکپذیری منضبط را تقویت میکند.
