Tổng chưởng lý NY cảnh báo CLARITY Act có thể ảnh hưởng…
Trong phiên điều trần tại Thượng viện, James lập luận rằng dự luật chuyển giao quyền giám sát cho CFTC và thúc đẩy các quy định về AML, giám sát và trách nhiệm nghiêm ngặt hơn.
Tổng chưởng lý New York Letitia James đã cảnh báo Thượng viện rằng Đạo luật Rõ ràng về Thị trường Tài sản Kỹ thuật số có thể vượt qua quy định của bang về thị trường tài sản kỹ thuật số và làm yếu đi việc thực thi tiền điện tử ở cấp bang và địa phương.
Bà cũng kêu gọi Quốc hội phải quy định nghiêm ngặt hơn về tuân thủ, giám sát và trách nhiệm trong luật liên bang, với lý do có sự gia tăng trong các khiếu nại lừa đảo và gần 500 triệu đô la thiệt hại được báo cáo.
Điểm chính
- Lời chứng thực bằng văn bản gửi đến Tiểu ban Thường trực của Thượng viện về Điều tra đã cảnh báo rằngTài sản Kỹ thuật sốĐạo luật Rõ ràng về Thị trường có thể vượt qua quy định tiền điện tử của bang và làm suy yếu việc thực thi địa phương.
- Sự giám sát sẽ chuyển hướng sang Ủy ban Giao dịch Hàng hóaHợp đồng tương laiTheo dự luật, theo Tổng chưởng lý New York Letitia James.
- Các khiếu nại lừa đảo tiền điện tử gửi đến văn phòng tổng chưởng lý New York đã tăng gấp ba lần trong ba năm qua, với gần 500 triệu đô la thiệt hại được báo cáo trong năm năm.
- Gói chính sách mà James đưa ra bao gồm các yêu cầu về AML/KYC và an ninh mạng, giám sát hoạt động đáng ngờ và thao túng, và mở rộng trách nhiệm tài chính cho các nền tảng và trung gian.
Tổng chưởng lý New York nhắm đến việc miễn trừ tiểu bang của CLARITY
Tổng chưởng lý New York Letitia James đã nộp bản khai bằng văn bản cho Tiểu ban Thường trực của Thượng viện về Điều tra, cảnh báo rằng DigitalTài sảnĐạo luật Rõ Ràng Thị Trường có thể vượt qua quy định của bang về thị trường tài sản kỹ thuật số và làm suy yếu việc thực thi của bang và địa phương.
Vấn đề cốt lõi là về quyền tài phán. James đã định hình CLARITY như một sự viết lại cấu trúc thị trường liên bang, đồng thời thu hẹp phạm vi thực tế của các cơ quan quản lý tiểu bang hiện đang theo đuổi các vụ gian lận, hành động cấp phép và các biện pháp thực thi khác liên quan đến hoạt động tiền điện tử.
Lời khai đã được nộp vào một ngày thứ Hai, mặc dù ngày tháng cụ thể không được nêu trong các tài liệu có sẵn. Không có trích dẫn nguyên văn nào từ lời khai được cung cấp trong đoạn trích, chỉ có các vị trí được diễn đạt lại.
Giám sát Tập trung vào CFTC: Dự luật có thể thay đổi điều gì
James cho biết Đạo luật CLARITY sẽ chuyển giao quyền giám sát cho Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai. Đối với các nhà giao dịch, điều đó ít quan trọng hơn như một hoạt động xây dựng thương hiệu và nhiều hơn như một câu hỏi về ai thiết lập các quy tắc, ai khởi kiện, và tốc độ mà rủi ro thực thi chuyển thành những thay đổi trong quyền truy cập sàn giao dịch.
Một chế độ tập trung vào CFTC có thể định hình lại bản đồ thực thi ngay cả khi hành vi cơ bản bị nhắm đến vẫn tương tự. Nếu ngôn ngữ ưu tiên liên bang giới hạn các luật về chuyển tiền của bang, hàng hóa hoặc chứng khoán, hiệu ứng thứ hai ngay lập tức là sẽ có ít hành động song song của bang hơn và có thể ít điểm áp lực do bang thúc đẩy hơn đối với các nền tảng.
Đó là cuộc chiến mà James đang cố gắng đưa ra sớm: không phải là liệu tiền điện tử có nên được quản lý hay không, mà là liệu các bang có giữ được quyền lực có ý nghĩa để hành động khi sự giám sát của liên bang là con đường chính hay không.
Khiếu nại lừa đảo tăng gấp ba lần: Vụ việc bảo vệ người tiêu dùng mà James đã ghi nhận
James đã dựa vào các chỉ số thiệt hại cho người tiêu dùng. Cô cho biết số lượng khiếu nại về lừa đảo tiền điện tử mà văn phòng của cô nhận được đã tăng gấp ba lần trong ba năm qua, trong khi tổng số thiệt hại được báo cáo gần đạt 500 triệu đô la trong năm năm.
Các con số này hoạt động như là trọng tải chính trị cho lập luận của cô rằng năng lực thực thi không nên bị làm yếu bởi sự ưu tiên của liên bang. Về mặt thị trường, thông điệp là giai đoạn tiếp theo của việc lập quy định ở Mỹ có khả năng sẽ được bán ra như là bảo vệ người tiêu dùng trước, với cấu trúc thị trường như là phương tiện.
Các tín hiệu mà các nhà giao dịch nên theo dõi khi CLARITY di chuyển qua Quốc hội
Tín hiệu tiếp theo là liệu Ủy ban Thường trực Thượng viện về Điều tra có tiếp tục tổ chức thêm các phiên điều trần, yêu cầu thông tin, hoặc công bố thêm tài liệu chứng thực liên quan đến CLARITY hay không.
Các nhà giao dịch cũng nên theo dõi xem liệu các dự thảo hoặc sửa đổi của CLARITY có bao gồm ngôn ngữ ưu tiên liên bang rõ ràng ảnh hưởng đến luật chuyển tiền tiểu bang, hàng hóa, hoặc chứng khoán hay không. Chi tiết duy nhất đó xác định liệu đây có trở thành một sự chuyển giao liên bang sạch sẽ hay một chế độ nhiều lớp mà các tiểu bang vẫn có quyền lực.
Về mặt chính sách, James đã kêu gọi Quốc hội yêu cầu tuân thủ AML, KYC và an ninh mạng, và bắt buộc giám sát các hoạt động đáng ngờ và thao túng thị trường. Cô cũng thúc giục các nền tảng và trung gian phải chịu trách nhiệm tài chính khi họ không bảo vệ khách hàng khỏi gian lận.
Một đề xuất đặc biệt cụ thể cho các lối vào và lối ra: James đã kêu gọi Quốc hội cấm chuyển đổi tiền điện tử liên quan đến mixer hoặc không thể truy vết thành đô la Mỹ. Cô cũng đề xuất cấm các quan chức được bầu và các quan chức chính phủ gần đây khỏi việc điều chỉnh tiền điện tử khi họ có thể có lợi ích tài chính trong ngành.
Tại sao cuộc chiến giữa tiểu bang và liên bang lại quan trọng đối với quyền truy cập sàn giao dịch và rủi ro thực thi
Tôi đọc lời chứng của James như một cảnh báo về quyền tài phán được khoác lên ngôn ngữ bảo vệ người tiêu dùng, và sự kết hợp đó thường là điều thúc đẩy luật pháp. Ngưỡng quan trọng là liệu văn bản cuối cùng của CLARITY có rõ ràng ưu tiên quyền lực của tiểu bang hay để lại đủ không gian cho các tiểu bang tiếp tục đưa ra các hành động song song hay không.
Nếu sự ưu tiên là rộng, rủi ro thực thi tập trung ở cấp liên bang và CFTC trở thành nút thắt chính cho cách giám sát thị trường giao ngay phát triển.
Bài kiểm tra thực sự là liệu các yêu cầu tuân thủ mà James đã liệt kê, đặc biệt là các quy định về AML/KYC/an ninh mạng, kỳ vọng giám sát và trách nhiệm của trung gian, có được đưa vào dự luật như là các tiêu chuẩn có thể thi hành thay vì chỉ là những điểm thảo luận hay không.
Nếu những điều khoản đó xuất hiện cùng với một hạn chế rút tiền liên quan đến mixer, cấu trúc bắt đầu trông giống như một cấu trúc hơn là một câu chuyện vì nó nhắm vào hệ thống on/off-ramp quyết định ai có thể tiếp cận thanh khoản với quy mô lớn.
